Gold Futures Symbol Esignal Forex

Archive of Trading Education Artikel Verständnis Futures Von Duane Gott, eSignal Learning Trader-Instructor Für viele Händler und Investoren, kann der Futures-Markt ein bisschen ein Rätsel. Dieser Artikel enthält einige der Grundlagen der Futures-Märkte - wie sie funktionieren, Arten von Waren, die gehandelt werden, und einige der Details, die für diese Assetklasse eindeutig sind. Vielleicht möchten Sie auch auf unseren Artikel über den Handel mit Forex auf dem Futures-und Spot-Märkte beziehen. Futures-Kontrakte sind im Wesentlichen bindende Vereinbarungen zwischen einem Käufer und Verkäufer hinsichtlich des spezifischen Preises einer bestimmten Ware innerhalb einer bestimmten Zeitspanne. Als Beispiel, über eine jährliche Mitgliedschaft in einem Fitnessstudio denken. Zu Beginn des Jahres, geben Sie einen Jahresvertrag, der Ihnen den Zugang zu den Fitness-Einrichtungen zu einem bestimmten Preis ermöglicht. Mitte des Jahres beschließt die Turnhalle, ihre Preise von 200 auf 300 pro Jahr zu erhöhen. Ihre gesperrte Vereinbarung mit dem Fitness-Studio stellt sicher, dass Sie nicht mehr als 200 pro Jahr bezahlen, während alle anderen, die nach der Preiserhöhung registriert zahlen 300 pro Jahr. Dies garantiert Ihnen für einen festgelegten Zeitraum, in diesem Beispiel ein Kalenderjahr. Finanz - und andere Rohstoff-Futures-Kontrakte arbeiten auf die gleiche Weise. ABC Airlines kann einen Anstieg der Kosten für Jet-Treibstoff auf der Grundlage der Forschung und aktuelle geopolitische Ereignisse zu antizipieren. Um ihre Betriebskosten niedrig zu halten, greifen die Händler auf den öffentlichen Markt oder private Gegenpartei zu und kaufen Rohölkontrakte, die den Preis garantieren, den sie für Kraftstoff bezahlen werden. Während der Rohölmarkt aufheizt, ist die Fluggesellschaft in der Lage, kontinuierlich zu wachsen sein Endergebnis, weil das Unternehmen nicht bezahlt den aktuellen Marktpreis für die steigenden Kosten für Kraftstoff, sondern die Ausübung der Vertrag sie gesichert zu einem niedrigeren Preis. Hedging versus Spekulationen Der Handel mit verschiedenen Basisprodukten durch Futures-Kontrakte ist eine wesentliche Rolle in der Wirtschaftslandschaft. Zwei der häufigsten Zwecke für den Handel Futures-Kontrakte sind für: Hedging ein bestehendes Asset Spekulation Wenn man über die Verwendung von Futures-Kontrakten für die Zwecke der Absicherung. Das Beispiel, das die meisten Händler und Investoren denken, ist die Beziehung zwischen dem US-Dollar und dem Gold. Die traditionelle Beziehung zwischen diesen beiden Rohstoffen ist, dass, wenn der Dollar schwach ist, Gold tendenziell höher zu bewegen. Ein schwacher Dollar zeigt grundsätzlich auf eine wirtschaftliche Situation, wo es nicht die Kaufkraft, die es einmal getan hat, wenn die Preise hoch waren. Ein Dollar ist noch ein Dollar, aber dieser Dollar hat nicht die Kaufkraft, die es einmal getan hat. Um die rückläufige Kaufkraft eines schwachen Dollars auszugleichen, beginnen Händler und Investoren Gold-Futures-Kontrakte zu erwerben. Als der Dollar schwächer wird, beginnt der Spot-Goldpreis zu steigen. Durch den Kauf von Futures-Kontrakten auf dem Goldmarkt sind die Händler in der Lage, die sinkende Kaufkraft ihrer US-Dollar mit einem positiv korrelierten Vermögenswert (in diesem Fall Gold) auszugleichen, um ihren Verlust zu reduzieren, die Kaufkraft des Dollars zu halten oder in einigen Fälle, kommen Sie vor. Im Gegensatz zu Absicherungen beinhaltet die direkte Spekulation von Futures die Identifizierung von kurzfristigen Gebieten, in denen eine bestimmte Ware über - oder unterbewertet ist. Anstatt den Futures-Kontrakt zu verwenden, um den sinkenden Wert eines anderen Vermögenswerts auszugleichen, suchen Händler, kleine Fenster der Gelegenheit zu identifizieren, die ihnen erlauben, von einer Preisänderung zu profitieren und mit der Erwartung der höheren Preise hinunter die Straße zu finden. Die Spekulation von Futures-Kontrakten für eine bestimmte Ware ähnelt der Spekulation von Aktien am Aktienmarkt. Wenn wir Aktien in einem bestimmten Unternehmen kaufen, suchen wir nach einer Erhöhung des Kurses der Aktie, um sie zu einem späteren Zeitpunkt und zu einem höheren Preis zu verkaufen. Das gleiche gilt für die Spekulation mit Futures. Durch die Ermittlung eines Preisniveaus, bei dem wir denken, dass eine bestimmte Ware unterbewertet ist, tritt ein Händler auf und kauft einen Futures-Kontrakt mit dem Ziel, den Vertrag an einen Kontrahenten zu einem höheren Preis zu verkaufen. Die Spekulation von Futures kann in nahezu jeder Ware erfolgen - sei es der Preis des SP 500 Index, ein Barrel Rohöl oder Scheffel Weizen. Arten von Rohstoffen Wie erwähnt, gibt es Futures-Märkte für fast alles, was einen gewissen Wert in der Weltwirtschaft hat. Die meisten Rohstoffe sind nach Art aufgeschlüsselt. Einige der wichtigsten Gruppen von Rohstoffen sind Landwirtschaft, Energie, Aktienindizes, Währungen, Zinssätze, Metalle und Wetter. Zu den landwirtschaftlichen Erzeugnissen gehören verschiedene Arten von Weizen, Mais, Sojabohnen, Reis, lebendes Rind, Schweinebauch, Kaffee, Zucker und Baumwolle, um nur einige zu nennen. Zu den Energieträgern gehören Rohstoffe wie Erdöl, Erdgas, Heizöl und Ethanol. Aktienindex-Futures sind auf Dinge wie den Wert des SP 500, des Dow Jones Industrial Average, der NASDAQ 100 und des Russell 2000 ausgerichtet. Der Futures-Markt für Währungen ähnelt in gewisser Weise dem Forex-Markt, wo wir Trades tätigen Basierend auf der Paarbeziehung zwischen zwei verschiedenen Währungen wie dem Eurodollar gegenüber dem US-Dollar. Es gibt zukünftige Verträge für die wichtigsten Währungen sowie die Währungen der Schwellenländer. Zinsfutures wie die für die 10-Jahres-Schuldverschreibung und die 30-jährige Schuldverschreibung sind darauf ausgelegt, Händler und Investoren dabei zu unterstützen, das Gesetz über Angebot und Nachfrage zu nutzen, um gegen ertragsschwache Kassenbestände abzusichern und die Geldbewegungen zu nutzen, um Preisvorteile zu erzielen . Der Futures-Markt für Metalle beherbergt Rohstoffe wie Gold, Silber, Platin, Kupfer und Stahl. Branchen, die sich auf diese Schlüsselprodukte verlassen, nutzen den Futures-Markt, um die feste Preisgestaltung als Teil ihres Geschäftsmodells zu sichern. Landwirte und Landwirte nutzen den Futures-Markt, um sich gegen eine schlechte oder übertriebene Ernteertragslage abzusichern und damit einen vorhersehbaren Preis für ihre Ernteerträge über einen bestimmten Zeitraum zu sichern. Electronic versus Open Outcry Seit vielen Jahren wurde der Handel von Futures-Kontrakten in einem physischen Standort - in Pits an den Terminbörsen rund um die USA durchgeführt. Diese Börsen waren strategisch in den wichtigsten Verkehrsknotenpunkten gelegen, wo Schifffahrts - und Schienensysteme die Lieferung von verschiedenen Produkten erleichtern konnten Waren in andere Teile des Landes. Zwei der wichtigsten Futures-Börsen waren in Chicago. Das Chicago Board of Trade (CBOT) und die Chicago Mercantile Exchange (CME), die seitdem konsolidiert haben, diente als physische Treffpunkte, wo Käufer und Verkäufer von verschiedenen Rohstoffen Geschäfte tätigen könnten. Innerhalb dieser Gruben würden Käufer und Verkäufer Futures-Kontrakte verschiedener Rohstoffe über Handzeichen handeln. Diese Art von Face-to-Face-Transaktion wird als Open Outcry bezeichnet. Da Trades durch Schreien und Handsignale ausgeführt werden, werden sie auf den Kauf-Verkaufskarten registriert und dann am Ende des Geschäftstages eingereicht, wenn der Gewinn oder Verlust von ihrem Konto hinzugefügt oder subtrahiert werden würde. Während die physischen Pits noch in einigen Kapazitäten vorhanden sind, wird ein Großteil des Futures-Handels jetzt elektronisch auf globaler Ebene durchgeführt. Die meisten elektronischen Handel geschieht durch die Globex und Clearport-Systeme, die für den Handel Hinrichtungen und Clearing während außerhalb des Austausches Stunden ermöglichen. Diese Systeme laufen gleichzeitig mit ihren jeweiligen Pit-Pendants, um den Händlern eine Reihe von Optionen zu bieten, wenn es darum geht, eine andere Partei zu finden, um die andere Seite ihres Handels zu nehmen. Mit elektronischen Handel, die eine so große Rolle in der heutigen Futures-Markt, können Händler profitieren, indem mehr Liquidität und Zugang zu über Nacht Handel, wenn die physische Börse geschlossen ist. Die Macht der Hebelwirkung Einer der attraktivsten Gründe für den Handel Futures ist die Höhe der Marge, die eine erhebliche Hebelwirkung einer bestimmten Ware ermöglicht. Margin ist die Fähigkeit, eine große Menge einer Ware zu kontrollieren, indem man nur einen kleinen Prozentsatz von dem investiert, was diese Ware tatsächlich wert ist. Im Aktienhandel erlaubt die Marge den Händlern, viele weitere Aktien zu erwerben, indem sie nur einen Prozentsatz ihres Handelskapitals aufbringen und dann den Rest von einem Broker ausleihen. Durch die Anleihe von Geld aus dem Maklerhaus, können Händler 10.000 Wert von Aktien erwerben, indem sie bis 5.000 von ihrem eigenen Geld und mit 5.000 von dem Makler finanziert. Obwohl die Marge von Futures ähnlich ist, ist eine der großen Unterschiede der Aktienmarge die Tatsache, dass ein Zinssatz für die Höhe des Geldes ausgeliehen wird. Im Futures-Handel gibt es keinen Zinssatz, der auf das Handelskonto angewendet wird, weil es als Bareinlage und nicht als ein endgültiges Darlehen behandelt wird. Die Hebelwirkung dieses Angebots wird durch den inneren Wert und die Bewegung des Futures-Kontrakts selbst gehalten. Werfen wir einen Blick auf ein Beispiel, wie mächtig Handel auf Marge, wenn auf Rohöl-Futures konzentriert sein kann. Ein Vertrag von Rohöl WTI (CL) steuert 1.000 Barrel Öl. Wenn es derzeit bei mehr als 100 pro Barrel gehandelt wird, entspricht dies mehr als 100.000 auf dem Kassamarkt. Das minimale Tickinkrement für die Rohöl-Futures beträgt 10 pro Tick. Da sich dieser Kontrakt in 0,01 Schritten bewegt, ist ein voller Punkt 1.000 pro Kontrakt (10 x 100) wert. Der Betrag des Kapitals, den der Händler auf seinem Konto haben muss, um einen Vertrag zu handeln, beträgt etwa 10.000. Ein Konto mit einem Wert von 10.000 erlaubt es dem Trader, einen Kontrakt zu handeln und die Hebelwirkung zu nutzen, wodurch er in 1.000 pro Punkt (1 Kontrakt x 1.000 pro Punkt) verwandelt wird. Ein Handel mit einem Profitpunkt kombiniert mit der Hebelwirkung eines Kontrakts ergibt einen Gesamtgewinn von 1.000 oder 10 des Gesamtkontos. Wie bei allen Margin-Assets ist diese Vergrößerung des Geldes ein zweischneidiges Schwert. Nicht nur können Sie erheblich erhöhen die Größe des Trading-Account, aber Trades, die scheitern können sehr teuer. Mit unserem vorherigen Beispiel, sagen wir, dass der Handel mit Rohöl nicht funktionierte und einen Stop-Verlust von 0,20 unter unserem Eintrittspreis. Das Trading eines Kontrakts von Rohöl führt zu einem Verlust von 200 oder 2 des Gesamtbetrags. Im Wesentlichen, je niedriger die Marge, desto mehr zugrunde liegende Ware, die Sie kontrollieren können, desto mehr können Sie gewinnen oder verlieren auf einem bestimmten Handel. Da jede Ware unterschiedlich ist, sind die mit jeder Ware verbundenen Futures unterschiedlich. Wie erwähnt, steuert ein Rohöl-Kontrakt 1.000 Barrel. Ein Kontrakt von Mais - oder Sojabohnen-Futures kontrolliert 5.000 Scheffel. Live-Rinder und schlanke Schweine-Futures jede Kontrolle 40.000 Pfund der zugrunde liegenden Vermögenswert. Gold-Futures erlauben dem Händler, 100 Feinunzen pro Kontrakt zu kontrollieren. Verfall und Symbole Im Gegensatz zu Aktien, die unbegrenzt gehalten werden können, haben Futures eine begrenzte Lebensdauer. Futures-Kontrakte werden grundsätzlich auf den Markt gebracht mit einem Verfalldatum wie das der Optionen. Unterschiedliche Futures-Kontrakte haben unterschiedliche Auslaufmonate, in denen sie auf das nächste monatliche Gültigkeitsdatum umgestellt werden. Ein Futures-Kontrakt ist während der drei Monate vor seinem Verfallsdatum am aktivsten. Dies ist, wenn eine Mehrheit des Handelsvolumens auf diesen bestimmten Vertrag fokussiert ist. Wenn sich der Vertrag dem Ende nähert, verschiebt sich das Volumen von dem laufenden Vertrag zum nächsten in seiner Reihenfolge. Die meisten Futures-Kontrakte, wie die SampP 500, haben vierteljährliche Abläufe, während andere, wie Rohöl, auslaufen und rollen auf einer monatlichen Basis. Während Aktien im Allgemeinen feste Symbole haben, ändern Futures-Kontrakte ihre jeweiligen Symbole auf der Grundlage des Monats und des Verfallsjahres. Jeder Ablaufmonat hat einen eigenen Monatscode. Lets verwenden die NASDAQ 100 Futures als Beispiel. Der Root-Code für die NASDAQ 100 Futures ist NQ. Dieser Teil des Symbols ist konstant. Der nächste Teil des Symbols repräsentiert den Ablaufmonat und das Jahr. Unten ist eine Liste der verschiedenen Monatcodes, die der Industriestandard für die meisten Verträge sind. Das Symbolformat für Futures folgt dieser Methode: Root-Code, Leerzeichen, gefolgt von dem Monatscode für den Ablauf des Vertrags und einer Ziffer, die das Jahr des Ablaufs darstellt. Für die NASDAQ 100 Futures mit Juni 2012 Ablauf, würde das Symbol als NQ M2 ausgedrückt werden. Die Zahl zwei spiegelt das Jahr 2012 und der Buchstabe M ist der Monat Code für Juni. Der Futures-Kontrakt für Rohöl vom Oktober 2013 würde als CL V3 ausgedrückt werden. Datenanbieter und Broker können ihre eigenen leichten Abweichungen des Symbols haben, aber in den meisten Fällen gilt dieses Format als Industriestandard. Einer der Vorteile der Verwendung von eSignal ist die Tatsache, dass wir ein kontinuierliches Symbol geschaffen haben, das alle Futures-Kontrakte zu einem zusammenhängenden Symbol zusammenfasst. Das eSignal-Symbolformat ist der Wurzelcode des zukünftigen Kontrakts, der Raum und gefolgt von F. Der Buchstabe F steht für den Vormonat, der angibt, dass immer bei der Verwendung des Fortsetzungssymbols der aktuelle Frontmonatsvertrag für diese Ware betrachtet wird . Hier ein paar Beispiele für das eSignal-Futures-Symbolformat: Vorteile für den Futures Trader von eSignal, Advanced GET Edition Dashboard Eines der Hauptmerkmale von eSignal, Advanced GET Edition, ist das Dashboard-Fenster. Futures und Forex Trader verwenden diesen Fenstertyp, um mehrere verschiedene Symbole über mehrere Zeitrahmen zu überwachen und suchen nach Set-ups, die die Signatur Advanced GET Trading-Strategien kennzeichnen. Durch die Einwahl in das Advanced GET Dashboard können Day-Trader im Futures-Markt kurzfristigen Zeitrahmen für mehrere Rohstoffe verfolgen, um strategische Handelskonfigurationen zu isolieren. Das im Folgenden beschriebene Beispiel für das erweiterte GET Dashboard-Fenster ist auf mehrere Tag - und Swing-Handelsintervalle für eine Vielzahl zukünftiger Verträge festgelegt. Das Verständnis der Wirtschaft hinter, wie Futures-Kontrakte Arbeit ist ein wichtiger Teil des Seins ein gut abgerundet Trader. Wie bei allen neuen Investitionen, ist es wichtig, einen lizenzierten Finanzberater, bevor sie irgendwelche Geschäfte oder andere finanzielle Entscheidungen zu konsultieren. Aber ein klares Verständnis der Risiken, Belohnungen und Grundlagen, wie die Futures-Märkte strukturiert sind, können Futures zu einer wichtigen Assetklasse in jedem Portfolio machen. Free Learning Updates von eSignal LearningFor viele Händler und Investoren, kann der Futures-Markt ein bisschen ein Rätsel. Dieser Artikel wurde entwickelt, um einige der Grundlagen der Futures-Märkte, wie sie funktionieren, Arten von Waren, die gehandelt werden und einige der Details, die einzigartig für diese Asset-Klasse sind. Zunächst sind die Grundlagen, Futures-Kontrakte im Wesentlichen bindende Vereinbarungen zwischen einem Käufer und Verkäufer über den spezifischen Preis einer bestimmten Ware innerhalb einer bestimmten Zeitspanne. Als Beispiel, über eine jährliche Mitgliedschaft in einem Fitnessstudio denken. Zu Beginn des Jahres, geben Sie einen Jahresvertrag, der Ihnen den Zugang zu den Fitness-Einrichtungen zu einem bestimmten Preis ermöglicht. Mitte des Jahres beschließt die Turnhalle, ihre Preise von 200 pro Jahr auf 300 pro Jahr zu erhöhen. Weil Sie Vereinbarung mit der Turnhalle gesperrt haben, versichert dies, dass Sie nicht mehr als 200 pro Jahr zahlen, während alle anderen, die nach der Preiserhöhung registriert zahlen 300 pro Jahr. Dies garantiert Ihnen für einen festgelegten Zeitraum, in diesem Beispiel ein Kalenderjahr. Ähnlich wie das Beispiel der Turnhalle Mitgliedschaft, Finanz-und anderen Rohstoff-Futures-Kontrakte arbeiten die gleiche Weise. ABC Airlines kann einen Anstieg der Kosten für Jet-Treibstoff auf der Grundlage der Forschung und aktuelle geopolitische Ereignisse zu antizipieren. Um ihre Betriebskosten niedrig zu halten, greifen die Händler auf den öffentlichen Markt oder private Gegenpartei zu und kaufen Rohölkontrakte, die den Preis garantieren, den sie für Kraftstoff zahlen werden. Während der Rohölmarkt aufheizt, sind die Fluggesellschaften in der Lage, kontinuierlich wachsen ihr Endergebnis aufgrund der Tatsache, dass sie nicht die Zahlung der aktuellen Marktpreis für die steigenden Kosten für Kraftstoff, sondern ausüben den Vertrag, den sie zu einem niedrigeren Preis gesichert. Der Handel von verschiedenen Basisprodukten durch Futures-Kontrakte dient als entscheidende Rolle in der Wirtschaftslandschaft. Zwei der gebräuchlichsten Zwecke des Handels von Futures-Kontrakten sind die Absicherung eines bestehenden Vermögenswertes oder für Spekulationen. Wenn man über die Verwendung von Futures-Kontrakten zum Zwecke der Absicherung nachdenkt, ist das Beispiel, das die meisten Händler und Investoren denken, das Verhältnis zwischen dem US-Dollar und dem Gold. Die traditionelle Beziehung zwischen diesen beiden Rohstoffen ist, dass, wenn der Dollar schwach ist, Gold tendenziell höher zu bewegen. Ein schwacher Dollar zeigt grundsätzlich auf die wirtschaftliche Situation, wo es nicht die Kaufkraft, die es einmal getan hat, wenn die Preise hoch waren. Ein Dollar ist noch ein Dollar, aber dieser Dollar hat nicht die Kaufkraft, die es einmal getan hat. Um die rückläufige Kaufkraft eines schwachen Dollars auszugleichen, beginnen Händler und Anleger Goldkaufverträge zu kaufen. Als der Dollar schwächer wird, beginnt der Spot-Goldpreis zu steigen. Durch den Kauf von künftigen Verträgen auf dem Goldmarkt sind Händler in der Lage, die sinkende Kaufkraft ihrer US-Dollar mit einem positiven korrelierten Vermögenswert, in diesem Fall Gold, um ihren Verlust zu reduzieren, halten die Kaufkraft des Dollars oder in einigen Fällen kommen auszugleichen voraus. Eine weitere wirtschaftliche Funktion von Futures ist die Spekulation. Im Gegensatz zu Absicherungen beinhaltet die direkte Spekulation von Futures die Identifizierung von kurzfristigen Gebieten, in denen eine bestimmte Ware über - oder unterschätzt ist. Anstatt den künftigen Kontrakt zu verwenden, um den sinkenden Wert eines anderen Vermögenswerts auszugleichen, suchen Händler, kleine Fenster der Gelegenheit zu identifizieren, die dann die Vorteile einer Preisänderung und mit der Erwartung höherer Preise auf dem Weg zu nutzen, zu identifizieren. Die Spekulation von Futures-Kontrakten für eine bestimmte Ware ähnelt der Spekulation von Aktien am Aktienmarkt. Wenn wir Aktien in einem bestimmten Unternehmen kaufen, suchen wir nach einer Erhöhung des Kurses der Aktie, um sie zu einem späteren Zeitpunkt und zu einem höheren Preis zu verkaufen. Das gleiche gilt für die Spekulation mit Futures. Durch die Ermittlung eines Preisniveaus, in dem wir denken, dass eine bestimmte Ware unterbewertet ist, tritt ein Händler auf und kauft einen zukünftigen Vertrag mit dem Ziel, diese Kontrakte an den Kontrahenten zu einem höheren Preis zu verkaufen. Die Spekulation von Futures kann in fast jeder Ware erfolgen, sei es der Preis des SampP 500 Index, der Preis eines Barrel Rohöls oder Scheffel Weizen. Arten von Rohstoffen Wie erwähnt, gibt es Futures-Märkte für fast alles, was einen gewissen Wert in der Weltwirtschaft hat. Die meisten Rohstoffe sind nach Art aufgeschlüsselt. Einige der wichtigsten Gruppen von Rohstoffen sind Landwirtschaft, Energie, Aktienindizes, Währungen, Zinssätze, Metalle und Wetter. Landwirtschaftliche Rohstoffe umfassen verschiedene Arten von Weizen, Mais, Sojabohnen, Reis, lebendes Rind, Schweinebauch, Kaffee, Zucker und Baumwolle, um nur einige zu nennen. Zu den Energieträgern gehören Rohstoffe wie Erdöl, Erdgas, Heizöl und Ethanol. Aktienindex-Futures sind auf Dinge wie den Wert des SampP 500, des Dow Jones Industrial Average, des NASDAQ 100 und des Russell 2000 ausgerichtet. Der Futures-Markt für Währungen ähnelt in gewisser Weise dem Forex-Markt, auf dem wir Trades basieren Die Paarbeziehung zwischen zwei verschiedenen Währungen wie dem Eurodollar gegenüber dem US-Dollar. Es gibt zukünftige Verträge für die wichtigsten Währungen sowie die Währungen der Schwellenländer. Zins-Futures wie die für die 10-Jahres-Schuldverschreibung und 30-jährige Anleihe sollen Händler und Investoren helfen, das Gesetz von Angebot und Nachfrage zu nutzen, um gegen niedrig rentierbare Kassenbestände abzusichern und auf die Bewegung von Geld zu profitieren, um Preisvorteile zu erhalten. Der Futures-Markt für Metalle beherbergt Rohstoffe wie Gold, Silber, Platin, Kupfer und Stahl. Branchen, die sich auf diese Schlüsselprodukte verlassen, nutzen den Futures-Markt, um eine feste Preisgestaltung als Teil ihres Geschäftsmodells zu sichern. Der Futures-Markt für das Wetter wird stark von Landwirten und den Landwirten genutzt, um sich gegen eine schlechte oder eine übertriebene Ernteertragslage abzusichern und so einen vorhersagbaren Preis für ihre Ernteerträge über einen bestimmten Zeitraum zu sichern. Electronic Versus Open Outcry Seit vielen Jahren wird der Handel von Futures-Kontrakten in Pits an den verschiedenen Futures-Börsen im ganzen Land gehandelt. Diese Börsen waren strategisch in wichtigen Verkehrsknotenpunkten gelegen, wo Schifffahrts - und Schienensysteme die Lieferung verschiedener Rohstoffe in andere Teile des Landes erleichtern könnten. Zwei der wichtigsten Futures-Börsen, wurden in Chicago. Das Chicago Board of Trade und die Chicago Mercantile Exchange, die sich seitdem konsolidiert haben, dienten als physischer Treffpunkt, wo Käufer und Verkäufer von verschiedenen Rohstoffen Geschäfte tätigen konnten. Innerhalb dieser Gruben würden Käufer und Verkäufer Futures-Kontrakte verschiedener Rohstoffe über Handzeichen handeln. Diese Art von Face to Face-Transaktion wird als Open Outcry bezeichnet. Da Trades durch Schreien und Handsignale ausgeführt werden, werden sie auf buysell-Karten aufgezeichnet und dann am Ende des Geschäftstages, an dem der Gewinn oder Verlust hinzugefügt oder von ihrem Konto abgezogen wird, eingereicht. Während die physischen Pits noch in einigen Kapazitäten vorhanden sind, wird ein Großteil des Futures-Handels jetzt elektronisch auf globaler Ebene durchgeführt. Die meisten elektronischen Handel geschieht durch die Globex und Clearport-Systeme, die für den Handel Hinrichtungen und Clearing während außerhalb des Austausches Stunden ermöglichen. Diese Systeme laufen gleichzeitig mit ihren jeweiligen Pit-Pendants, um den Händlern eine Reihe von Optionen zu bieten, wenn es darum geht, eine andere Partei zu finden, um die andere Seite ihres Handels zu nehmen. Mit elektronischen Handel, die eine so große Rolle in der heutigen Futures-Markt, können Händler profitieren, indem mehr Liquidität und Zugang zu über Nacht Handel, wenn die physische Börse geschlossen ist. Einer der attraktivsten Gründe für den Handel Futures ist aufgrund der Höhe der Marge, die eine erhebliche Hebelwirkung einer bestimmten Ware ermöglicht. Margin ist die Fähigkeit, eine große Menge einer Ware zu kontrollieren, indem man nur einen kleinen Prozentsatz von dem investiert, was diese Ware tatsächlich wert ist. Im Aktienhandel erlaubt die Marge dem Händler, größere Mengen von Aktien zu erwerben, indem er nur einen Prozentsatz seines Handelskapitals aufbringt und dann den Rest vom Broker leiht. Durch die Anleihe von Geld aus dem Maklerhaus, können Händler 10.000 Wert von Aktien erwerben, indem sie bis 5.000 von ihrem eigenen Geld und mit 5000 von der Broker finanziert. Während die Marge von Futures ähnlich ist, ist eine der großen Unterschiede der Aktienmarge die Tatsache, dass es einen Zinssatz auf die Menge des Geldes, das ausgeliehen wird. Im Futures-Handel gibt es keinen Zinssatz, der auf das Handelskonto angewendet wird, weil es als Bareinzahlung und nicht als ein endgültiges Darlehen behandelt wird. Die Hebelwirkung dieser Angebote wird durch den inneren Wert und die Bewegung des künftigen Vertrages selbst gehalten. Let8217s nehmen einen Blick an einem Beispiel, wie leistungsfähiges Handels auf Marge sein kann, wenn auf die Rohöl-Zukunft sich konzentriert. Ein Vertrag von Rohöl WTI (CL) steuert 1000 Barrel Öl. Derzeit über 100 pro Barrel, würde dies zu über 100.000 auf dem Kassamarkt gleichzusetzen. Das minimale Tickinkrement für die Crude Oil Futures beträgt 10 pro Tick. Da dieser Vertrag sich in 0,01 Schritten bewegt, ist ein voller Punkt 1000 pro Vertrag (10 x 100) wert. Die Höhe des Kapitals, das der Händler in seinem Konto haben muss, um einen Vertrag zu handeln, ist ungefähr 10.000. Ein Konto mit 10.000 in Wert ermöglicht es dem Händler, einen Vertrag zu handeln und damit die Macht der Hebelwende, die in 1000 pro Punkt. (1 Vertrag x 1000 pro Punkt). Ein Handel mit einem Punkt des Gewinns kombiniert mit der Hebelwirkung von 1 Vertrag ergibt einen Gesamtgewinn von 1000 oder 10 des Gesamtbetrags. Wie bei allen Margin erlaubt Vermögen, diese Vergrößerung des Geldes ist ein zweischneidiges Schwert. Nicht nur können Sie erheblich erhöhen die Größe des Handels-Konto, aber Trades, die nicht sehr teuer. Mit unserem vorherigen Beispiel, sagen wir, dass der Handel auf Rohöl nicht funktionierte und traf einen Stop-Verlust von 0,20 unter unserem Eintrittspreis. Der Handel mit einem Rohöl-Rohöl führt zu einem Verlust von 200 oder 2 des Gesamtbetrags. Im Wesentlichen, je niedriger die Marge, desto mehr zugrunde liegende Ware, die Sie kontrollieren können, desto mehr können Sie gewinnen oder verlieren auf einem bestimmten Handel. Da jede Ware unterschiedlich ist, sind die mit jeder Ware verbundenen Futures unterschiedlich. Wie bereits erwähnt, steuert ein Rohöl-Kontrakt 1000 Barrel. Ein Vertrag von Mais und Sojabohnen Futures Kontrollen 5000 Scheffel beziehungsweise. Live-Vieh und Lean Hog ​​Futures jede Kontrolle 40.000 Pfund der zugrunde liegenden Vermögenswert. Gold-Futures erlauben dem Händler, 100 Feinunzen pro Kontrakt zu kontrollieren. Expiration amp Symbole Im Gegensatz zu Aktien, die unbegrenzt gehalten werden können, haben Futures eine begrenzte Lebensdauer. Futures-Kontrakte werden grundsätzlich auf den Markt gebracht mit einem Ablaufdatum, ähnlich dem der Optionen. Unterschiedliche Futures-Kontrakte haben unterschiedliche Auslaufmonate, in denen sie auf das nächste monatliche Gültigkeitsdatum umgestellt werden. Ein Futures-Kontrakt ist während der drei Monate vor seinem Verfallsdatum am aktivsten. Dies ist, wenn eine Mehrheit des Handelsvolumens auf diesen bestimmten Vertrag fokussiert ist. Wenn sich der Vertrag dem Ende nähert, verschiebt sich das Volumen von dem laufenden Vertrag zum nächsten in seiner Reihenfolge. Die meisten Futures-Kontrakte wie die SampP 500 haben vierteljährliche Abläufe, während andere wie Rohöl auslaufen und rollen auf einer monatlichen Basis. Während Aktien im Allgemeinen feste Symbole haben, ändern Futures-Kontrakte ihre jeweiligen Symbole auf der Grundlage des Monats und des Verfallsjahres. Jeder Ablaufmonat hat einen eigenen Monatscode. Lass uns die Nasdaq 100 Futures als Beispiel. Der Wurzelcode für die Nasdaq 100 Futures ist NQ. Dieser Teil des Symbols ist konstant. Der nächste Teil des Symbols repräsentiert den Ablaufmonat und das Jahr. Unten ist eine Liste der verschiedenen Monatcodes, die der Industriestandard für die meisten Verträge sind. Futures-Monat-Codes Das Symbol-Format für Futures folgt dieser Methode Root-Code, Leerzeichen, gefolgt von der Monat-Code für, wenn dieser Vertrag abläuft und eine einzelne Ziffer für das Jahr des Ablaufs zu vertreten. Für die NASDAQ 100 Futures mit Juni 2012 Ablauf, würde das Symbol als NQ M2 ausgedrückt werden. Die Zahl zwei spiegelt das Jahr 2012 und der Buchstabe M ist der Monat Code für Juni. Der Futures-Kontrakt für Oktober 2013 würde als CL V3 ausgedrückt. Jeder Datenanbieter und Broker kann ihre eigene geringfügige Abweichung des Symbols haben, aber in den meisten Fällen gilt dieses Format als Industriestandard. Einer der Vorteile von eSignal ist die Tatsache, dass wir ein kontinuierliches Symbol geschaffen haben, das alle Futures-Kontrakte zu einem zusammenhängenden Symbol zusammenfasst. Das eSignal-Symbolformat ist der Root-Code des zukünftigen Kontrakts, der Raum und gefolgt von F. Der Buchstabe F steht für "Front Month", der angibt, dass immer dann, wenn Sie das Fortsetzungssymbol verwenden, der aktuelle Frontmonatsvertrag für diese Ware betrachtet wird. Hier ein paar Beispiele: SampP 500 E-Mini Futures: ES F NASDAQ 100 E-Mini Futures: NQ F Ein weiteres Hauptmerkmal der eSignal Advanced GET Edition ist das Dashboard-Fenster. Dieser Fenstertyp wird sowohl von Futures - als auch von FOREX-Händlern stark genutzt, da er es ermöglicht, mehrere verschiedene Symbole über mehrere Zeitrahmen mit Hilfe der Advanced GET-Handelsstrategien zu überwachen. Durch die Einwahl in das Advanced GET Dashboard können Day-Trader im Futures-Markt kurzfristigen Zeitrahmen für mehrere Rohstoffe verfolgen, um strategische Handelskonfigurationen zu isolieren. Im Folgenden ist das Advanced GET Dashboard, das auf mehrere Tage und Swing-Handel Intervalle für eine Vielzahl von zukünftigen Verträgen festgelegt ist. Das Verständnis der Wirtschaft hinter, wie Futures-Kontrakte Arbeit ist ein wichtiges Stück des Seins ein gut abgerundet Trader. Mit einem klaren Verständnis der Risiken, der Belohnungen und der Grundlagen, wie sie strukturiert sind, können sie zu einer wichtigen Assetklasse in jedem Portfolio werden. Wie bei allen neuen Investitionen, ist es wichtig, einen lizenzierten Finanzberater, bevor sie irgendwelche Geschäfte oder andere finanzielle Entscheidungen zu konsultieren. Zusammenhängende Posts: